עדכונים מקצועיים

דיווח כאמור יינתן לכל המאוחר תוך שלושה ימי מסחר ממועד כניסתו לתוקף של התיקון לתקנות. 2.התאגידים אשר בוחרים לאמץ חלק מההקלות או את כולן לתת גילוי לכך במסגרת הדיווח המיידי. בנוסף, נדרש לפרסם דיווח מיידי על כל שינוי בהקלות אשר בוחר ליישם. 3.תאגידים המבקשים ליישם את התיקון עוד קודם לכניסתו לתוקף מתבקשים לפרסם דיווח מיידי על כך עם קבלת ההחלטה בדבר היישום.

פרויקט השיפורים מכיל תיקונים ממוקדים וצרי היקף, שאינם דחופים אולם הכרחיים, במגוון היבטים בתקינה הבינלאומית ואשר יחולו ככלל החל מיום ה-1 ביולי 2014 או לאחר מכן או בתקופות דיווח שנתיות שתחילתן מיום ה-1 ביולי 2014 או לאחר מכן (למעט שני תיקונים אשר הוחלו באופן מיידי עם פרסומם). יישום מוקדם של התיקונים הינו אפשרי בכפוף למתן גילוי.

ההקלות לתאגידים קטנים כוללות את ארבעת הנושאים כדלקמן: •ביטול החובה לפרסם דוח על הבקרה הפנימית ודוח רואה החשבון המבקר על הבקרה הפנימית בתאגידים קטנים, כך שתאגידים קטנים יחוייבו בצירוף הצהרות מנהלים מצומצמות בלבד. • העלאת סף המהותיות בקשר עם צירוף הערכות שווי ל- 20% (חלף שיעור של 10% אשר הינו בתוקף כיום). היבט זה ייושם באמצעות קביעת הגדרה חדשה של הערכת שווי מהותית מאוד בתאגיד קטן. •מתן פטור מיישום הוראות התוספת השנייה בתקנות דוחות תקופתיים ומידיים (פרטים בדבר חשיפה לסיכוני שוק ודרכי ניהולם, "דוח גלאי"), לתאגידים קטנים אשר החשיפה שלהם לסיכוני שוק הנובעים ממכשירים פיננסיים אינה מהותית. •העלאת סף הצירוף של דוחות חברות כלולות מהותיות לדוחות ביניים ל- 40% (תוך הותרת סף הצירוף לדוחות כספיים שנתיים על 20%).

החליטה הוועדה המקצועית להוסיף הוראות וכן להבהיר ולתקן הוראות קיימות בתקנים המפורטים לעיל לרבות, בין היתר, בנושאים הבאים: ירידת ערך נכסים • מדיניות חשבונאית מהותית • רכוש קבוע • תרומות שהתקבלו בתנאי אנונה •

המסמך מאגד במסגרת כוללת אחת את תוכנם של חוזרים בנושאים מקצועיים ופרסומים נלווים אשר ראו אור על ידי המחלקה המקצועית במרוצת השנה שחלפה, כמו גם פרסומים נוספים מתחילת שנת 2014.

ביום 12 בנובמבר 2012 פורסם ברשומות, חוק החברות (תיקון מס' 20), התשע"ג – 2012 (להלן – "תיקון 20") אשר תכליתו הינה הסדרת מדיניות לעניין תנאי כהונה והעסקה של נושאי משרה בחברות ציבוריות ובחברות איגרות חוב (להלן – "מדיניות תגמול") ואשר לפיו נדרשו החברות המדווחות לקבוע מדיניות תגמול עד ליום 12 בספטמבר 2013. ביום 6 באוגוסט 2013 פורסמו ברשומות, תקנות החברות (הקלות לעניין החובה לקבוע מדיניות תגמול) (תיקון), התשע"ג – 2013 (להלן – "התקנות") שעניינן הקלות לחברות ציבוריות קטנות ובינוניות וחברות אג"ח, בדבר החובה לקבוע מדיניות תגמול

לצורך הנוחות, בנספח ב' אשר נלווה לטיוטה העדכנית מובאים בתמצית מספר דגשים לגבי הבדלים עיקריים בין הטיוטה העדכנית לבין הנחיית הגילוי. הסרת "מבחן השערוך" מהגדרת נכסים מהותיים ונכסים מהותיים מאוד; •הוספת הגדרת "מבנה מניב בהקמה מהותי" ו-"קרקע להשקעה מהותית" וכן פירוט פריטי הגילוי הנדרשים לגביהם; •הוספת מספר פריטי גילוי לגבי נכסים שהוגדרו כ"מהותיים"; •החרגת נכסים מהותיים מאוד שנמכרו לפני פרסום הדוח מהגדרת נכסים מהותיים מאוד; •הסרת בחינת מהותיות ביחס לנתוני השנה הקודמת; •הסרת הדרישה למספר מינימאלי של נכסים מהותיים/ מהותיים מאוד; •הוספת אופציה למתכונת דיווח חלופית עם חלק מצרפי מצומצם.

הדוחות הכספיים הנפרדים לדוגמה לשנת 2013 ערוכים בהתאם לעקרונות תקנה 9ג לתקנות ניירות ערך (דוחות תקופתיים ומיידיים), התש"ל – 1970 ולתוספת העשירית לתקנות אלה. בהתאם, הם ערוכים בכדי לשקף נתונים מתוך הדוחות הכספיים המיוחסים לתאגיד עצמו כחברה אם, וכוללים דוגמאות לפריטי מידע מהותי החשוב למשקיע סביר לצורך הבנת המצב הכספי, תוצאות הפעולות ותזרימי המזומנים של התאגיד עצמו כחברה אם או העשוי להשפיע על קבלת החלטות כלכליות בקשר עם התאגיד, כמפורט בתוספת העשירית. בדוחות הכספיים הנפרדים לדוגמה לשנת 2013 לא בוצעו שינויים משמעותיים לעומת הדוחות הכספיים הנפרדים לדוגמה לשנת 2012.

במהלך הכנס הוצגו ונסקרו הנושאים הבאים: פיתוח שוק ההון מזווית תאגידית • חשבונאות ודיווח כספי • גילוי, דיווח וממשל תאגידי •

תאגיד המעוניין להתחיל ולפרסם דיווחים מקדימים יידרש להודיע על כך בדוח מיידי אשר יוגש פרק זמן מספק מראש, תוך פירוט סוגי הדוחות הכספיים אליהם יתייחסו הדיווחים המקדימים והעיתוי המוערך לפרסומם המלאים. •תוכן הדיווח המקדים:​​ ◦הדיווח המקדים יכלול, לכל הפחות, את הדוחות הבאים: ◾דוח על תזרימי מזומנים לתקופה​​ ◾דוח על מצב כספי לסוף תקופה ◾​דוח על רווח או הפסד

בהתאם לעדכון, טעות בדוחות כספיים לתקופות ביניים, אשר נחשבת כמהותית בהתאם לקווים המנחים לבחינת מהותיות בתקופות ביניים, אך היא אינה מהותית ביחס לרווח או הפסד (הנקי והכולל) של השנה אשר כוללת את תקופת הביניים שבנתוניה התגלתה הטעות, וביחס לרווח או הפסד (הנקי והכולל) החזוי לשנה השוטפת בכללותה בה השפעת הטעות אמורה לקבל ביטוי (זאת במקרה בו ההשפעה המצטברת של הטעות נזקפת לתקופה שוטפת), עשויה שלא להיחשב כטעות מהותית ובלבד שבחינת השיקולים האיכותנייםלא תעלה כי הטעות הינה מהותית בהיבט האיכותני.

נדבכים מרכזיים:​​ 1.פרסום פרק חשבונאות הגידור בתקן המתהווה IFRS 9; 2.הקניית האפשרות ליישום מוקדם באופן מיידי של הטיפול החשבונאי הנוגע לסיכון אשראי עצמי בגין התחייבויות פיננסיות אשר יועדו למדידה בשווי הוגן דרך רווח או הפסד מבלי ליישם כלל את IFRS 9 על יתר פרקיו השונים; וכן 3.דחיית מועד התחילה המנדטורי של התקן מינואר 2015 למועד מאוחר יותר, אשר טרם נקבע (יחד עם זאת חברות עדיין תוכלנה לאמץ את התקן באימוץ מוקדם).

בהתאם לסדר היום המתוכנן של הכנס צפויות להתקיים במסגרתו סקירות, בין היתר, בנושאים הבאים: •פיתוח שוק ההון מזווית תאגידית (מימון מו"פ, עסקים קטנים ופרויקטים לבנייה, מימון מוניציפאלי ומימון תשתיות, היבטים הנוגעים למוצרים פיננסיים). •חשבונאות ודיווח כספי (מידע כספי סולו, מימון ונזילות, שיפור הדיווח באמצעות דוח ההנהלה, דיווח מקדים לדוחות הכספיים וקיצור דוחות והיבטי אכיפה בחשבונאות וביקורת). •גילוי, דיווח וממשל תאגידי (הקלות שונות לרבות בדיווח השוטף, סוגיות בממשל תאגידי, סוגיות בעסקאות בעלי שליטה ודו"ח ממשל תאגידי, המחלקה הכלכלית בבית המשפט ושוק ההון).

טרם הצעת ניירות ערך לציבור באמצעות דוח הצעת מדף, יכללו, בשלב זה, את המקרים הבאים: 1.הצעה לראשונה של מניות בידי תאגיד שאגרות החוב שלו רשומות למסחר; 2.הצעה של ניירות ערך במסגרת הצעת רכש חליפין; 3.הקצאה או העברה של ניירות ערך לפי סעיף 15 א(א)(3) לחוק ניירות ערך (הקצאה או העברה של ניירות ערך לבעלי ניירות ערך של תאגיד על פי פס"ד או צו בית משפט בתובענה ייצוגית או על פי החלטה בהליך לפי סעיף 350 או 351 לחוק החברות); 4.הצעה של סדרת אגרות חוב המגובה בבטוחה/שעבוד (למעט שעבוד שלילי).

• בעת האחרונה פורסמו על ידי סגל רשות ניירות ערך הפרסומים הבאים: החלטת אכיפה חשבונאית 13-1 – הצגת מקרקעין כמלאי (להלן – "החלטת האכיפה החשבונאית") • החלטת מליאת רשות ניירות ערך בתחום תאגידים מספר 2013-1: שינוי במודל הטיפול ומתן פטור לחברות ברישום כפול שמנפיקות אג"ח רק בישראל (להלן – "החלטת מליאת הרשות")

להמשיך ולפעול או להיכנס לשוק ההון. במסגרת התכנית האסטרטגית הרב שנתית שפרסמה רשות ניירות ערך (להלן – "הרשות") בחודש ספטמבר 2012 (במסגרת "מפת הדרכים – של רשות ניירות ערך") נכללו כזכור שלושה יסודות עיקריים: רגולציה, דה רגולציה (הקלות לגורמים המפוקחים תוך – שמירת ענייניו של ציבור המשקיעים) ופיתוח שוק. מפת הדרכים כללה גם מתווה של הקלות מוצעות להערות הציבור, ובו עשרות הצעות להקלות לכלל הגורמים המפוקחים, ובכלל זה ביטול כפילויות מסוימות בדרישות הגילוי, סטנדרטיזציה של סוגי הדיווחים וביטול דרישות המכבידות יתר על המידה על הגופים המפוקחים.